Donut AI发布自主交易Agent D0 覆盖多链与DeFi场景引发关注

4月1日，人工智能与加密交易结合领域迎来一项新进展。Donut AI正式对外发布其主动型AI交易Agent“D0”，并同步开放Telegram与Web端使用入口。该产品自早期阶段起便受到多家风险投资机构关注，包括HSG、Bitkraft、Hack VC、Sky9以及Matrix Partners等，同时也获得Solana、Jupiter、Monad等多个区块链生态的支持。目前，其候补名单规模已突破10万人，显示出较高的市场热度。

从产品定位来看，D0并非传统意义上的交易工具，而是一个24小时持续运行的全自主交易终端。其核心能力围绕市场监控、交易信号捕捉以及风险管理展开，试图在链上与链下数据之间构建一个实时决策系统。用户可以通过自然语言输入甚至语音方式表达交易意图，系统在解析需求后会自动生成对应订单结构，并在用户确认后执行链上交易。

与一般自动化交易机器人不同，D0强调“主动型Agent”的概念，即系统不仅被动执行指令，还会根据市场变化主动提供策略建议，并在授权范围内进行动态调整。这种设计使其更接近一个具备持续学习能力的交易助手，而非单一规则驱动的执行程序。

在个性化能力方面，D0支持对用户交易风格进行建模。系统会根据用户的风险承受能力、历史持仓习惯以及偏好的入场时机，逐步优化执行逻辑。例如，保守型用户可能获得更低频、更稳健的策略建议，而高风险偏好用户则可能被引导进入更高波动性的交易机会。这种差异化策略旨在提升长期使用中的匹配度与稳定性。

技术架构层面，D0由其专用的D0 CLI系统驱动，可实时接入9条主流公链的数据流，覆盖范围包括价格、流动性、订单簿变化及链上活动等多维信息。同时，该系统还支持HyperLiquid永续合约市场的229种资产交易，并接入Polymarket预测市场以及多类DeFi协议，从而形成较为完整的链上交易生态闭环。

在执行能力之外，D0还试图解决跨市场信息碎片化的问题，通过统一数据层将不同链上的市场行为进行整合分析，从而提高策略生成的效率与准确性。这种多链融合架构，也被视为当前AI交易工具演进的重要方向之一。

安全性方面，D0采用Turnkey提供的非托管MPC硬件安全模块，将用户钱包与AI执行层完全隔离。平台本身不接触用户私钥，从架构设计上降低资产托管风险。这一机制使用户仍然保有资产控制权，同时能够使用自动化交易能力。

行业观察人士指出，D0的推出代表AI Agent在金融交易场景中的进一步深化应用。从简单的量化脚本，到具备自然语言交互能力的自主交易系统，这一演进正在改变用户与市场之间的交互方式。同时，随着多链生态和衍生品市场的发展，AI在交易决策中的角色可能进一步增强。

不过，也有观点认为，这类高度自动化系统仍面临模型稳定性、极端行情应对以及策略过拟合等问题，实际应用效果仍需市场长期验证。尤其是在高波动的加密资产环境中，AI策略的可靠性与风险控制能力仍是关键考验。

总体来看，Donut AI推出的D0正在尝试将AI Agent从“辅助工具”推进到“自主执行终端”的新阶段。在多链数据整合、自然语言交互与非托管安全架构的组合下，该产品也为未来链上交易工具的发展提供了新的想象空间。